【建站扶持计划】 Nvidia在AI芯片领域的霸主地位面临挑战
随着AI计算需求的变化，Nvidia在AI芯片领域的主导地位正受到初创公司DeepSeek等竞争对手的挑战[1]。
从训练到推理，AI芯片市场格局转变
DeepSeek的R1和其他推理模型（如OpenAI的o3和Anthropic的Claude 3.7）在用户发出请求时消耗的计算资源比之前的AI系统更多。这改变了AI计算需求的重点，目前对超越聊天机器人（如ChatGPT或xAI的Grok）应用的需求增长，使得推理预计将在技术需求中占据更大比重。
Cerebras CEO Andrew Feldman表示：“AI的使用量已经大幅飙升，打造一款在推理方面远胜于训练的芯片的机遇比以往任何时候都要大。”
Nvidia的竞争对手包括Cerebras、Groq等AI芯片制造商初创公司，以及谷歌、亚马逊、微软和Meta等大型科技公司定制加速处理器，正集中力量试图颠覆这家全球最有价值的半导体公司。
未来几年的市场预测
摩根士丹利分析师估计，未来几年美国数据中心超过75%的电力与计算需求将用于推理。如果AI的使用继续以目前的速度增长，未来几年内，价值数千亿美元的投资可能会流向推理设施。
巴克莱分析师预测，未来两年内，“前沿AI”在推理方面的资本支出将从2025年的1226亿美元跃升至2026年的2082亿美元。巴克莱还预测，Nvidia将在前沿AI训练领域占据“几乎100%的市场份额”，但在“长期内”只能满足50%的推理计算需求。
Nvidia的应对策略
英伟达CEO黄仁勋坚称，该公司的芯片在推理和训练方面同样强大，同时瞄准了一个巨大的新市场机遇。其最新的Blackwell芯片旨在更好地处理推理任务，基于专有Cuda架构的软件在AI开发者中的流行也为竞争对手树立了难以逾越的壁垒。
黄仁勋在上个月的财报电话会议上表示：“与大型语言模型刚起步时相比，推理计算的需求量已经增长了100倍，而这仅仅是个开始。”
过去两年间，由于更强大的芯片、更高效的AI系统以及Google、OpenAI和Anthropic等AI开发者之间的激烈竞争，LLMs提供响应的成本迅速下降。
